？尽管我还在做交易,但是我已经离开多年以前就非常熟悉的交易场。所以我认为,期货交易对我的心灵产生了极大的影响。
问：你认为一位成功的期货投资者应该具备哪些条件？从前你曾经讲到一些特定的技能……
杰克：节律。我可以详细阐述一下它的意义,对于不同的投资者,其意义也就迥然不同。但是在我看来,节律的主要内涵就是忘我投入。外面的人会讲,期货投资者生活优裕,他们早上8点30或者随意什么时候来上班,然后下午1点就离开了。你可以看见他们豪华的轿车在公路上来来去去。但是人们没有意识到在铃声敲响之前所发生的一切,收市之后所发生的一切。
人们忽略的另外一件事情就是,开市和收市之间投资者所倾注的精力——如果你自己所从事的工作兢兢业业的话。很难想象,一个投资者若不能每一秒钟1000％地投入到交易中去,他会有所作为。那些业绩平平的投资者总是吊儿郎当,他们慵懒,偶尔也会赚到点钱,迟早还是被套。我认为对于自己从事的工作一定要倾注大量的精力,全神贯注。如果你做不到这一点,就没有节律可言,只有集中精力,才能具备节律。一个人很容易分散精力,自误其途。
问：为什么出现这种情况？
杰克：人们常常会犯这样的错误,因为他们从本性乃至情绪上不能面对交易的节律特征：接受亏损或者增加头寸。如果你缺乏节律,很容易匆忙了结头寸,而实际上时机尚未成熟。你本应该继续补仓,明白补仓之后,即使市场回撤,你会放弃一些利润,但是如果市场继续朝着有利于你的方向发展,可以大获全胜。许多投资者出局太早,当然避免这种错误就需要具备节律。人们很容易获利出局,避免这种错误就应该具备严格的节律。
问：怎样才能保持节律？
杰克：对自己所从事的工作,程序必须始终保持全身心的投入,心无旁鹜,然后才有节律。如果你不能全身心地投入,很容易早早地了结头寸——我该去吃午餐了。
问：在实际生活中,你是怎样培养忘我投入这种精神的？
杰克：途径很多,几乎天生就有,但是多数投资者没有这种素质。或者你可以向那些积极的投资者学习,他们具备这种特质,可以借鉴,择师而行。当你精力集中,忘我投入的时候,他们会告诉你；当你注意力明显游移的时候,他也会适时指出。但是不要忘记,我们是人类,天性灵活多变,适应性很强,我们是最适于生存的尤物。十个人中有一位,八个人中出一位,或者六个人中有一位,无论怎样,会忘我投入到一件事情中去。他或者她是怎样做到这一点的,真是千差万别。能通过别人的例子,来自成功生活经历的直觉都可以发展这种精神,也许你热爱体育运动,你获得了成功；相反则一败涂地。也许你对学业很投入,成绩斐然；相反则学无所成。
但是我认为,按照一般的行为心理学来看,如果想学做某件事情,你必须在过去的一段时间曾经积极定位,收获甚丰；而消极应事,则错误连连。所以,我建议人们在学习如何集中精力进行交易时,应该在过去生活经历中的其他方面体验一下,当他们全力投入时,如何受益,而当精力不集中时,又是怎样遭受重挫。我相信,投资者学习如何集中精力,就像是在一定行为条件下,藏在试验盒中的老鼠(Skinner box),期货交易中的投资者也一样,能够集中精力,他已经从实际生活中体验到了它。
如果一个人没有类似的生活经历,怎样才能学到呢？对于他们来说,实在不易,所以他们应该有足够的耐心来品味那些成功人士的行为。
这就像是在生活小区求购一套住房,我喜欢这套房子,房地产销售人员出的价格就可以欣然接受？抑或做一些细致的基础工作,在该地区考察一下过去三年的地产情况,然后作出分析和判断？那些天生不能集中精力做事或者在实际生活中并无此体验的人 ,根本不知道应该做什么,也不知道对比分析的意义。他不晓得自问,谁成功,谁失败？他也没有观察别人的耐心,看看别人是怎么做的,也无精力接近他们,跟他们聊聊,了解一下他们品性的兴趣,当然也就不能竭力学习他们那些行之有效的方法。
我应该提醒一点,实际生活经验是学习技能的最佳途径。如果你说,我模仿和学习成功人士的行为,那么你成功的可能性要打折扣。不是模仿和学习不可取,有好处,但是非常困难,因为环境不同,你自己又必须迅速回顾过去的生活经验,以便快速作出决断,非常敏捷。如果只是模仿别人,你很难作出正确的决定,因为你很难知道别人在这种情况下会如何决断。尤其是在交易过程中,涉及到投入和节律时,这一点更加明显。相反,如果你有过自己的生活经验,情况会变得容易一些。我认为日常生活经验对一个人走向成功的期货交易影响极大。
问：你谈到了期货成功路上遇到的心理障碍,没有节律,缺乏自信,不够投入。在期货市场,你认为还有哪些限制投资者走向成功的心理障碍？
杰克：自我,自我扮演着重要角色。你总想永久获取胜利,而且这